Comment structurer une levée de fonds en crowdlending quand on est une startup early-stage ?

Lever des fonds en tant que startup early-stage n’est jamais simple. Les business angels restent sélectifs, les fonds d’investissement peu enclins à prendre des risques très tôt, et les aides publiques longues à débloquer. Dans ce contexte, le crowdlending – ou financement participatif sous forme de prêt – apparaît comme une solution rapide, non-dilutive et de plus en plus prisée des jeunes entreprises.

Mais structurer une levée de fonds en crowdlending demande méthode, préparation et crédibilité. Cet article vous explique comment réussir votre financement participatif en dette quand vous êtes au tout début de votre aventure entrepreneuriale.

Qu’est-ce que le crowdlending, et pourquoi l’envisager en early-stage ?

Le crowdlending, ou prêt participatif, consiste à emprunter de l’argent directement auprès de particuliers ou d’investisseurs via une plateforme en ligne. Contrairement à une levée de fonds en capital, vous ne cédez aucune part de votre startup : vous vous engagez simplement à rembourser la somme prêtée, avec intérêts.

Pour une startup early-stage, les avantages sont concrets :

• Pas de dilution : vous conservez 100 % de votre capital.

• Process rapide : en 4 à 8 semaines, les fonds peuvent être débloqués.

• Crédibilité : une levée réussie montre votre capacité à mobiliser un réseau.

• Souplesse : le remboursement est souvent étalé entre 12 et 36 mois.

Mais attention : le crowdlending est un outil de financement exigeant. Pour séduire les prêteurs, vous devrez démontrer sérieux, préparation et une vraie vision d’entreprise.

Évaluer sa maturité avant de lancer une campagne

Avant même de choisir une plateforme, posez-vous cette question : votre projet est-il finançable en crowdlending ?

Contrairement à une idée reçue, les plateformes n’ouvrent pas leurs portes à toutes les startups en amorçage. Elles recherchent des projets :

• Déjà constitués en société (SAS, SARL, etc.)

• Portés par des équipes fondatrices solides, idéalement multi-compétences

• Ayant un minimum de traction ou de chiffre d’affaires (même faible)

• Avec un plan de remboursement crédible

Autrement dit, pour qu’un crowdlending fonctionne, vous devez inspirer confiance dès le départ. Et cela passe aussi par la constitution d’une équipe fondatrice complémentaire. À ce stade, si vous êtes solo founder, trouver un associé devient une priorité.

👉 C’est justement la mission de Cofondateur.fr : vous aider à trouver le bon associé (CTO, CMO, CFO, etc.) pour crédibiliser votre startup avant toute levée de fonds. Un prêteur ne finance pas une idée, il finance une équipe capable de la mettre en œuvre.

Préparer un dossier solide : business plan, prévisionnel, use of funds

Une campagne de crowdlending réussie repose sur un dossier financier rigoureux, même en early-stage. Les plateformes exigent généralement :

• Un pitch deck clair et synthétique

• Un business plan cohérent avec votre stade de développement

• Un prévisionnel sur 2 à 3 ans, avec scénarios de remboursement

• Un tableau d’usage des fonds : à quoi servira chaque euro collecté ?

• Une présentation de l’équipe fondatrice, de ses compétences et engagements

Les prêteurs veulent comprendre pourquoi vous empruntez, comment vous utiliserez les fonds, et surtout, comment vous comptez générer suffisamment de revenus pour rembourser.

Même si votre modèle économique n’est pas encore parfaitement stabilisé, il doit être cohérent et transparent. Évitez les projections irréalistes : les plateformes préfèrent un plan prudent mais crédible à un plan trop ambitieux sans fondement. Pour en savoir plus sur les critères que les plateformes regardent chez une jeune entreprise, consultez notre article sur le crowdlending B2B. Si vous vous demandez si le crowdlending peut être utilisé pour financer le stock ou le recrutement dans une startup, n'hésitez pas à lire notre article à ce sujet ici.

Choisir la bonne plateforme de crowdlending

Il existe en France plusieurs plateformes de crowdlending orientées entreprises : October, Lendopolis, PretUp, Credit.fr, etc. Mais toutes n’acceptent pas les startups early-stage.

Avant de lancer une campagne, comparez les plateformes sur les critères suivants :

• Admissibilité des startups en phase d’amorçage

• Montant minimum / maximum empruntable

• Durée des prêts

• Taux d’intérêt moyen appliqué

• Accompagnement proposé dans la constitution du dossier

Certaines plateformes offrent même des simulateurs pour estimer votre capacité d’emprunt. Prenez le temps de les tester, et surtout, contactez directement un conseiller : vous gagnerez un feedback précieux sur la faisabilité de votre projet.

N’oubliez pas que vous devrez mobiliser votre propre réseau pour activer les premiers prêteurs : les plateformes misent souvent sur l’effet boule de neige. Là encore, avoir un associé actif peut faire la différence.

Anticiper la suite : remboursement, impact sur votre trésorerie et crédibilité

Le crowdlending n’est pas une subvention : vous devrez rembourser chaque mois, généralement à partir du mois suivant le déblocage des fonds. Cela implique de maîtriser votre besoin en fonds de roulement (BFR) et d’avoir une vision réaliste de vos encaissements.

Le principal risque en early-stage ? Se retrouver à court de cash à mi-chemin. Pour l’éviter :

• Ne levez pas plus que ce que vous pouvez rembourser.

• Utilisez les fonds pour accélérer l’acquisition clients, pas pour “tenir”.

• Prévoyez un scénario B si les ventes prennent du retard.

Mais si vous tenez vos engagements, une levée en crowdlending réussie renforce votre crédibilité auprès d’autres financeurs (banques, subventions, investisseurs). Vous montrez que vous savez piloter une trésorerie et honorer une dette, même jeune.

Conclusion : crowdlending et startup early-stage, un tandem possible… à condition d’être prêt

Le crowdlending n’est pas réservé aux PME matures : de plus en plus de startups en amorçage y font appel pour financer leur lancement, leur MVP ou leur go-to-market.

Mais cette voie demande de la rigueur, une équipe solide et une vision claire du retour sur investissement. Si vous êtes seul à bord aujourd’hui, trouver un associé n’est pas un luxe, c’est une nécessité pour convaincre prêteurs et plateformes.

Cofondateur.fr est la solution de référence en France pour trouver le bon associé, structurer une équipe fondatrice crédible et réussir votre lancement. Avant de penser financement, commencez par penser équipe. Le reste suivra.

Vous avez une idée ? Un projet en gestation ? Lancez-vous avec les bons cofondateurs, et donnez à votre startup toutes les chances d’être financée… même en phase early-stage. Pour en savoir plus sur les différentes options de financement, consultez notre article sur crowdlending vs love money.

Pour vous inspirer davantage, visitez 1001 Startups qui propose des ressources et des idées pour les entrepreneurs en herbe.